صندوق درآمد

صندوق درآمد یک وسیله سرمایه گذاری شبیه به یک صندوق سرمایه گذاری مشترک یا یک صندوق قابل معامله در مبادله (ETF) است که بر درآمد جاری در مقایسه با افزایش یا افزایش سرمایه تأکید دارد. اصطلاح درآمد جاری به درآمدی اطلاق می شود که به صورت ثابت در مقایسه با انتظار برای برخی از تاریخ های آتی برای دریافت پرداخت مالی دریافت می شود. به عنوان مثال، غرامت صندوق درآمد معمولاً به صورت ماهانه یا فصلی اعطا می شود.

معمولاً از طریق مؤسسات مالی سازماندهی می شوند، صندوق های درآمدی شامل سهام ممتاز، سهام پرداخت کننده سود سهام، اوراق قرضه و تعهدات بدهی دولت/شرکت است. چنین صندوق هایی برای سرمایه گذاران گزینه کم ریسکی در نظر گرفته می شوند زیرا معمولاً سهامی با سابقه پرداخت سود سهام دارند.

به دلیل کم خطر بودن و ماهیت ثابت صندوق های درآمدی، آنها در بین افرادی که مایلند جریان درآمد اضافی برای زمان بازنشستگی ایجاد کنند، محبوب هستند.

انواع صندوق های درآمدی

وقتی صحبت از انحراف صندوق‌های درآمدی می‌شود، جنبه اصلی تمایز مربوط به چیزی است که صندوق به طور خاص در آن سرمایه‌گذاری می‌کند. انواع صندوق‌های درآمدی عبارتند از:

1. صندوق های اوراق قرضه

همانطور که از نام آن پیداست، صندوق های اوراق قرضه نوعی از صندوق های درآمدی هستند که در سرمایه گذاری های شرکتی و اوراق قرضه دولتی تخصص دارند. سرمایه گذاران جذب اوراق قرضه دولتی می شوند زیرا عملاً هیچ ریسکی ندارند و به عنوان پناهگاهی امن برای افرادی عمل می کنند که به دنبال گزینه ای مطمئن هستند. به دلیل کاهش ریسک، این گونه اوراق بازده سود سهام پایین تری را در مقایسه با اوراق قرضه شرکتی ارائه می دهند.

در مورد اوراق قرضه شرکتی، سرمایه گذاران جذب آنها می شوند زیرا آنها بازدهی بالاتری برای جبران ریسک اضافی که به سرمایه گذار داده می شود ارائه می دهند.

2. صندوق های درآمدی سهام

صندوق درآمد سهام نوعی صندوق درآمدی است که در سهام پرداخت کننده سود از سازمان ها سرمایه گذاری می کند. هدف آن سرمایه‌گذارانی است که می‌خواهند درآمد ماهانه پیش‌بینی‌شده را از سبد سود سهام خود دریافت کنند.

3. صندوق های بازار پول

صندوق بازار پول شکلی از صندوق درآمدی است که در اوراق تجاری، اسناد خزانه کوتاه مدت و گواهی سپرده (CD) سرمایه گذاری می کند.

اگرچه آنها مانند اکثر محصولات بانکی از پوشش بیمه سپرده فدرال برخوردار نیستند، اما صندوق های بازار پول از طریق نرخ بازدهی پایین، گزینه بسیار مطمئنی را برای سرمایه گذاران فراهم می کنند.

4. صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات (REITs)

تراست سرمایه گذاری املاک و مستغلات (REIT) یک نهاد حقوقی است که دارای سرمایه گذاری در املاک و مستغلات است، مانند مسکن، ساختمان های اداری تجاری، مکان های خرده فروشی و هتل ها.

مزیت اصلی صندوق درآمد REIT تحقق مزایای مالکیت املاک و مستغلات بدون نیاز به مالکیت و حفظ ملک است.

مزایای صندوق های درآمد

جدا از ریسک احتمالی ، تعداد زیادی از مزایایی که صندوق های درآمد به سرمایه گذاران ارائه می دهند ، از جمله:

تنوع: هنگامی که یک فرد در صندوق های درآمد سرمایه گذاری می کند ، مجموعه ای از کلاس های دارایی خاص را ارائه می دهد که به سرمایه گذاران امکان می دهد تا نمونه کارها خود را به طور گسترده متنوع کنند.

نسبت هزینه: بیشتر صندوق های درآمد نسبت هزینه های کم را ارائه می دهند و به سرمایه گذاران این امکان را می دهد تا درآمد خالص خود را در سرمایه گذاری افزایش دهند.

سرمایه گذاری ساده: وجوه درآمد برای مدیریت ساده است زیرا افراد می توانند بودجه ماهانه خود را به راحتی تعیین کرده و پرداخت های منظم را دریافت کنند.

اگر به دنبال یک سرمایه گذاری ایمن هستید که نیازی به مدیریت یا دانش مالی زیادی ندارد ، سرمایه گذاری در صندوق درآمد ممکن است گزینه ای مناسب باشد.

معایب صندوق های درآمد

در دنیای مالی که گزینه های زیادی را برای سرمایه گذاران ارائه می دهد ، صندوق های درآمد ممکن است انتخاب اول نباشد. در زیر معایب صندوق های درآمد در مقایسه با سایر ابزارهای مالی نشان داده شده است:

فرض ریسک: یک تصور غلط رایج این است که صندوق های درآمد 100 ٪ بدون ریسک هستند. با این حال اینگونه نیست. برخی از اشکال صندوق های درآمدی ، مانند صندوق های درآمد سهام ، در واقع دارای درجه ای از ریسک هستند و باید قبل از تصمیم گیری کاملاً مورد مطالعه قرار گیرند.

اندازه گیری عملکرد: در بیشتر موارد ، صندوق های درآمد قادر به اندازه گیری موثر عملکرد نیستند. به خصوص سود سهام ، بازدهی که تحقق می یابد ممکن است از سود واقعی مالی غافل شود.

اگرچه حداقل ، مضرات صندوق درآمدی ممکن است سرمایه گذاری های بالقوه را از بین ببرد. برای اولین بار از آگاهی از نقاط ضعف احتمالی یک ابزار مالی خاص سودمند است.

سرمایه گذاری در صندوق های درآمد

هنگام سرمایه گذاری در هر ابزار مالی ، آگاهی از ویژگی هایی که می تواند باعث افزایش یا کاهش سود مالی شما شود ، بسیار مهم است.

هنگام سرمایه گذاری در صندوق درآمد ، تحقیق و بررسی موارد زیر بسیار مهم است:

• نسبت هزینه صندوق درآمد برای اندازه گیری سودآوری
• کدام نوع صندوق درآمد برای وضعیت و اهداف آینده شما بهترین است
• عملکرد تاریخی قبلی صندوق درآمد که به آن علاقه دارید
• مدیریت صندوق درآمد با توجه به فواصل پرداخت و برنامه درآمد

تحصیل بیشتر در مورد برخی از خصوصیات فوق ، تلاش بسیار باهوش تر و سودآورتری به همراه خواهد داشت که به سرمایه گذاران کمک می کند تا نتیجه مطلوب خود را بدست آورند.

قرائت های مرتبط

CFI برنامه صدور گواهینامه بازارهای سرمایه و اوراق بهادار (CMSA) را برای کسانی که به دنبال مشاغل خود به سطح بعدی هستند ، ارائه می دهد. برای ادامه یادگیری و پیشرفت حرفه خود ، منابع زیر مفید خواهد بود: