معامله و سرمایه گذاری دو رویکرد برای بازی در بازار سهام هستند که منافع و خطرات خود را به همراه دارند

نماد پیوند ایمیل تصویری از پیوند زنجیره ای. نشانی اینترنتی پیوند وب سایت را شبیه سازی می کند.

اهداف مالی، استعداد سریع اندیشی و توانایی در نوسانات قیمتی، همگی به تعیین اینکه آیا معامله یا سرمایه گذاری برای شما مناسب تر است، کمک می کند. LanaStock/Getty Images

• اصول سرمایه گذاری
• مبانی تجارت
• آیا یکی بهتر از دیگری است؟
• خط پایین

کارشناسان اینسایدر بهترین محصولات و خدمات را برای کمک به تصمیم‌گیری هوشمندانه با پول خود انتخاب می‌کنند (در اینجا نحوه انجام این کار آمده است). در برخی موارد، ما از شرکای خود کمیسیون دریافت می کنیم، با این حال، نظرات خودمان است. شرایط برای پیشنهادهای فهرست شده در این صفحه اعمال می شود.

• معامله و سرمایه گذاری دو رویکرد متفاوت در بازار سهام هستند و اینکه کدام بهتر است تا حد زیادی به تعهد زمانی و تحمل ریسک شما بستگی دارد.
• سرمایه گذاری شامل خرید دارایی است که انتظار دارید در طول زمان ارزش آن افزایش یابد، با هدف سود بلندمدت.
• از سوی دیگر، معامله در مورد زمان‌بندی حرکات بازار و خرید و فروش سهام در یک دوره کوتاه برای کسب سود سریع است.

تجارت فعال سهام همیشه یک سرگرمی محبوب بوده است، به خصوص در طول بازار بلند صعودی دهه 2010. اما در طول همه گیری ویروس کرونا در سال 2020، محبوبیت آن به اوج جدیدی رسیده است.

بسیاری از معامله گران به افراد مشهور آنلاین تبدیل شده اند. شاید حتی شخصاً شخصی را بشناسید که سوار قطار معاملاتی شده است و از خود می‌پرسید که آیا شما نیز باید سوار آن شوید - بر خلاف اینکه فقط 401 (k) خود را با هر چک پرداخت کنید یا در صندوق سرمایه‌گذاری گاه به گاه سرمایه‌گذاری کنید.

اما درک این نکته مهم است که کلمات "فعال" و "سرمایه گذار" به ندرت در کنار یکدیگر قرار می گیرند.

معامله و سرمایه گذاری دو روش متفاوت برای نزدیک شدن به بازار سهام هستند. با معاملات، امیدوارید که بر اساس نوسانات کوتاه مدت بازار، بازدهی سریع کسب کنید. در مقابل، سرمایه گذاران بلندمدت تمایل به ایجاد سبد دارایی های متنوع دارند و در فراز و نشیب های بازار در آن باقی می مانند.

به دلیل ماهیت پرمخاطره معامله و ریسک های ذاتی آن، بسیاری از سرمایه گذاران - به ویژه افراد - ممکن است بخواهند به طور کلی از آن اجتناب کنند. با این حال، دیگران ممکن است بخواهند بخشی از وجوه موجود خود را به تجارت و بقیه را به سرمایه گذاری بلندمدت اختصاص دهند. بیایید نگاهی دقیق‌تر به اصول اولیه هر استراتژی و مزایا و معایب آنها بیندازیم.

اصول سرمایه گذاری

سرمایه گذاری شامل قرار دادن پول در یک دارایی مالی (سهام ، اوراق قرضه ، صندوق متقابل یا مبادله ای و غیره) است. که انتظار دارید با گذشت زمان ارزش افزایش یابد. سرمایه گذاران به طور کلی یک افق طولانی مدت دارند و عمدتاً به دنبال ایجاد ثروت از طریق قدردانی تدریجی و علاقه مرکب به جای سودهای کوتاه مدت هستند.

هرچه افق زمانی کوتاه تر باشد ، ریسکی که می توانید در یک سرمایه گذاری از دست بدهید ، بیشتر باشد. به همین دلیل دفتر آموزش سرمایه گذار و وکالت کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) توصیه می کند در صورت نیاز به دسترسی به آن در مدت سه سال ، پول را در یک حساب پس انداز قرار دهید. برای همه اهداف دیگر ، سرمایه گذاری می تواند بازده بسیار بهتری داشته باشد. برخی از سرمایه گذاران حتی ممکن است قصد دارند برای چندین دهه سرمایه گذاری خود را انجام دهند.

تنوع (داشتن ترکیبی از سرمایه گذاری) برای سرمایه گذاران مهم است زیرا می تواند خطر آنها را کاهش دهد - عمدتا با کاهش اثرات نوسانات (تغییرات سریع ، خشن یا غیر منتظره در ارزش ها یا قیمت). امروزه ، سرمایه گذاران می توانند از طریق صندوق های متقابل و ETF ها - وسایل نقلیه سرمایه گذاری مجرد که دارای انواع دارایی یا تعداد زیادی دارایی هستند ، به تنوع فوری دست یابند. همچنین مهم است که هنگام انتخاب تخصیص دارایی نمونه کارها ، تحمل ریسک و تاریخ خروج تخمین زده شده را در نظر بگیرید.

اگر سرمایه گذاران سهام یا اوراق قرضه جداگانه را انتخاب کنند ، آنها به طور معمول به شاخص های اساسی نگاه می کنند - یعنی عناصر ذاتی برای شرکت صادرکننده ، مانند درآمد ، تاریخ یا اعتبار خود. این عوامل به یافتن سهام کم ارزش (یعنی سرمایه گذاری ارزش) کمک می کند و یا فرصتی برای لذت بردن از سرمایه گذاری قابل توجه (یعنی سرمایه گذاری رشد) دارند.

مبانی تجارت

معاملات شامل خرید و فروش سهام یا سایر اوراق بهادار در یک دوره زمانی کوتاه با هدف کسب سود سریع است. در حالی که سرمایه گذاران به طور معمول افق زمانی خود را در سالها اندازه گیری می کنند ، معامله گران از نظر هفته ها ، روزها یا حتی چند دقیقه فکر می کنند.

دو مورد از رایج ترین معاملات معاملات روز و معاملات نوسان است. معامله گران روز امنیت را در همان روز معاملاتی خریداری و می فروشند. مواضع هرگز یک شبه برگزار نمی شود. از طرف دیگر معامله گران نوسان ، دارایی هایی را خریداری می کنند که انتظار دارند طی چند روز یا هفته ها ارزش خود را افزایش دهند.

در دنیای تجارت ، اصول سهام نسبتاً بی ربط است. حتی اگر انتظار می رود که ارزش سهام در طولانی مدت بالا برود ، این به معنای لزوماً به این معنی نیست که طی چند دقیقه آینده یا حتی روزها این کار را انجام می دهد. به همین دلیل معامله گران تمایل دارند که بیشتر به تجزیه و تحلیل فنی جنبش های بازار و گزارش های خبری متکی باشند تا تصمیمات تجاری خود را آگاه سازند.

تجارت می تواند یک شرکت پرخطر باشد. اگر تجارت علیه شما پیش می رود ، می توانید در مدت زمان کوتاهی پول زیادی را از دست دهید. و معامله گران اغلب با استفاده از اهرم خطر خود را افزایش می دهند - یعنی وام گرفتن پول یا خرید دارایی با پولی که هنوز ندارند. گزینه ها ، معاملات در حاشیه یا فروش کوتاه همه راه های اهرم است.

معامله گران مشهور اغلب از "پسر کوچک" (یا گال) ماهرتر و آگاه تر به نظر می رسند. و در حالی که درست است که برخی از معامله گران در خواندن نمودارها و انجام تجزیه و تحلیل فنی نسبت به سایرین مهارت بیشتری دارند ، هیچ کس نمی تواند هر تجارت را به طور دقیق پیش بینی کند. معامله گران مشهور می توانند (و انجام دهند) در معاملات نیز از دست می دهند.

اگر علاقه مند به تلاش دست خود در تجارت هستید ، گرفتن اندازه های کوچک (یعنی صرف هزینه زیاد) می تواند خطر از دست دادن بزرگ در هر تجارت را کاهش دهد. نکات دیگر شامل تنظیم یک سفارش متوقف شده است که اگر دارایی زیر یک قیمت خاص کاهش یابد (در نتیجه ضررهای شما را محدود می کند) به طور خودکار اجرا می شود.

آیا یکی بهتر از دیگری است؟

اگرچه هر دو بازارهای مالی و دارایی را درگیر می کنند ، تجارت و سرمایه گذاری واقعاً دو فعالیت متفاوت با اهداف مختلف است. بنابراین مقایسه ها و تعمیم ها مشکل هستند.

به طور کلی ، تجارت به دو دلیل خطرناک تر است:

• این شامل گمانه زنی های زیادی است - یعنی تصمیمات سریع ، حدس های تحصیل کرده و قمارهای ساده.
• این امر متنوع سازی حداقل (یا خیر) را می طلبد زیرا نظارت بر بیش از چند معاملات به طور همزمان دشوار است. همچنین ، متنوع سازی توسط طبیعت "evens-out" هم فراز و نشیب ها را کاهش می دهد-و معامله گران می خواهند حداکثر اوج خود را بدست آورند.

با این حال ، باید توجه داشت که تجارت همچنین می تواند به معنای بازده بالاتر باشد. سرمایه گذاران ممکن است امیدوارند که در سال 8 ٪ تا 10 ٪ در نمونه کارها خود کسب کنند. اما یک معامله گر ممکن است امیدوار باشد که ماهانه یا بیشتر در هر ماه درآمد کسب کند. حتی معامله گرانی که 5 ٪ در هر ماه "فقط" کسب می کردند ، با بازده سالانه غیرقابل انعطاف 60 ٪ به پایان می رسند.

به همین دلایل ، تاج گذاری هر دو استراتژی به عنوان "بهترین" راه برای نزدیک شدن به بازار سهام دشوار است. اگر تحمل ریسک کم دارید و می خواهید از نوسانات خودداری کنید ، سرمایه گذاری راهی خواهد بود. اما اگر بیشتر ریسک پذیر هستید و دوست دارید سریع بازده بزرگی کسب کنید ، تجارت می تواند جذاب باشد.

درک این نکته مهم است که تجارت و سرمایه گذاری لزوماً نباید متقابل باشد. به عنوان مثال ، شما ممکن است 90 ٪ از پول خود را در یک سبد متنوع که برای حمل و نقل طولانی در آن قرار دارید سرمایه گذاری کنید و 10 ٪ دیگر را اختصاص دهید-پول بازی شما ، در واقع-برای معاملات کوتاه مدت و سوداگرانه.

خط پایین

تجارت می تواند روشی هیجان انگیز برای بدست آوردن پول سریع باشد. با این حال ، مانند قمار ، می تواند به سرعت منجر به خسارات بزرگ شود. سرمایه گذاری معمولاً به معنای پیروزی های کوتاه مدت کوچکتر ، اما ضررهای شدید کمتری نیز هست.

اگر از خطرات راحت هستید ، تجارت با بخشی از پول شما می تواند لذت بخش باشد و می تواند به سود منجر شود. اگر کاهش ریسک و قرار گرفتن در معرض نوسانات اهداف اصلی شما باشد ، پس می خواهید با سرمایه گذاری طولانی مدت همراه باشید. اما اگر در حال صرفه جویی در یک هدف مالی هستید که امیدوار هستید تا یک زمان خاص به آن برسید ، معمولاً یک رویکرد سرمایه گذاری آهسته و پایدار معمولاً بهترین است.

Clint Proctor یک نویسنده مستقل و بنیانگذار WalletwiseGuy. com است ، جایی که او در مورد چگونگی برنده شدن دانش آموزان و هزاره ها با پول می نویسد. هنگامی که او از صفحه کلید خود دور است ، از نوشیدن قهوه ، مسافرت ، وسواس بر روی بسته های Green Bay و گذراندن وقت با همسر و دو پسر خود لذت می برد.