یک مدل تعادل برای شبیه سازی تصادفی رفتار بازار سهام ایران: یک رویکرد اکونوفیزیک

این مطالعه سعی در عبور از مرزها و رشته های رویکردهای سنتی با استفاده از علوم بین رشته ای برای استفاده از مدل های ذهنی بازار سرمایه ایران است. از این رو ، این مطالعه با استفاده از انواع علوم در زمینه مباحث مالی ، یک چارچوب نظری تعادل در بازار سهام ارائه می دهد. روش تحقیق از یک نقشه برداری مسیر پویا تصادفی در چارچوب مدل Black Scholes برای شبیه سازی شاخص قیمت سهام رفتار بورس سهام تهران استفاده کرد. بنابراین ، داده های سری زمانی روزانه شاخص قیمت سهام از دسامبر 2008 تا آگوست سال 2017 استفاده شده است. نتایج نشان می دهد که شبیه سازی روند بلند مدت تا حدی ارائه می شود. اگرچه این مدل از پیش بینی بحران و نوسانات در طول دوره بهانه می شود ، اما نتایج آزمایش مقایسه نشان می دهد که فرم های توزیع داده شبیه سازی شده بسیار نزدیک به داده های واقعی هستند. علاوه بر این ، نتایج آزمایشگاهی نشان می دهد که کاهش پارامتر ریسک ریسک و نسبت نقدینگی به سهام که توسط سرمایه گذاران نگهداری می شود ، باعث می شود منحنی شاخص قیمت شبیه سازی شده به ترتیب به سمت بالا و رو به پایین تغییر کند

کلید واژه ها

منابع

- اکسلاملوهان ، کerیm ، هاتم زar در.(1385)."Berrsی thأثیer metغیrhareaی کlana و edarahahaی جahahn yahahn قیmt aleharane ی alگhah یک alگhah خwed hhembsthe by ateh‌hahahaی athahزیasaی". kewhehahaی eقtصadی eیrana ، 29 ، 17-46.

- حsیn mmerزbana ، ، emntخb ، شکaraleleh خwaجwی ، alی حsیn صmedی ، hyaشm زarna.(1392)."رحیحاتی اِزتصحاد فیزیک دردهار سهام ارهران". kewhehaha و sیast‌ahaی eقtصadی ، 65. 183-200.

- منهری ، سعید و اِمیر حجایم (1388) "

- فelaح‌پwr ، sasaیd ، alleی پwr rrیکnde ، جwad.(1393)."quebیnی شAخص shame bysthadhe eز شbquehahaی a amصbی mdder bars evaraق bhahadarar thararan". رحبرد مدهورتتهتهتهههه 2 (4) 15-31 ،.

- فerیd rarademather ، فrیd ، wh شems قarnane ، nnaصer.(1392).

- محسب حقیقی ، memحmed heahme wes athwde ، فیrruزی.(1392)."quebیh‌saزی alگwی پwیaی arفtarی shaham devres evaraق bhahadary atharan"

- موسوی حقیقی، محمد هاشم، خلیفه، مجتبی، صفایی، بهزاد و صابری، حامد. (1395). "شبیه‏سازی قیمت سهام از منظر عوامل داخلی و خارجی مؤثر بر سیستم با استفاده از رویکرد پویایی‏شناسی سیستمی". مدیریت دارایی و تأمین مالی، 4(4)، 79-98.

- Abry, P., & Sellan, F. (1996). “The wavelet-based synthesis for fractional Brownian motion proposed by F. Sellan and Y. Meyer: Remarks and fast implementation”. Applied and Computational Harmonic Analysis, 3 (4), 377-383.

- Banner, A., R. Fernholz, & I. Karatzas. (2005). "On Atlas Models of Equity Markets". Annals of Applied Probability, 15, 2296-2330.

- Banks, J., Carson, J. S., Nelson, B. L., & Nicol, D. M. (2010). Discrete-event system simulation. (5th ed. ed.), Upper Saddle River, NJ: Prentice Hall

- Baryam, y. (1997). Dynamics of Complex Systems: Contents (1 ed.). Cambridge: New England Complex Systems Institute.

- Blok, H. J., & B. Bergersen. (2000). "Synchronous Versus Asynchronous Updating in the Game of Life". Physical Review . E, 59, 3876-3879.

- Caraiani, P. (2014). “The predictive power of singular value decomposition entropy for stock market dynamics”. Physica A: Statistical Mechanics and its Applications, 393, 571-578.‏

- Eslamloueyan, K., & Zare, H. (2006). “The impact of macro variables and alternative ssets on stock price movement in Iran: an ARDL model”,. Iranian Journal of Economic Research, 29, 17-46.

- Fallahpour, S., & AliPour Rikandeh, J,. (1393). “Stock Indicators Forecasting Using Wavelet Neural Networks in Tehran Stock Exchange”. Financial Management Strategy, 2 (4), 15-31.

- Grossman, S. (1976). “On the efficiency of competitive stock markets where trades have diverse information”. The Journal of finance, 31(2), 573-585.‏

- Karatzas, I., & Kardaras, C. (2007). The numéraire portfolio in semimartingale financial models. Finance and Stochastics, 11(4), 447-493.‏

- Karatzas, I., & Kou, S. G. (1996). On the pricing of contingent claims under constraints. The annals of applied probability, 321-369.‏

- Ke, J., & Chen, Y. (2013). “Modeling and simulation of the artificial stock market trading system”. Appl. Math, 7(4), 1599-1607.‏

- McCauley, J. L. (2004). Dynamics of markets: econophysics and finance. Cambridge University Press.‏

- Mandelbrot, B. B. (1963). “The variation of certain speculative prices”, Journal of Business, 36 , 394-419.

- Mantegna, R. N., & H. E. Stanley. (1995). "Scaling Behaviour in the Dynamics of an Economic Index". Nature, 376, 46-49. Не удалось загрузить все результаты. ПовторитьПовторная попытка…

- Mantegna, R., & Stanley, H. E. (2000). مقدمه ای بر اقتصاد فیزیک، انتشارات دانشگاه کمبریج. کمبریج، MA.

- مرزبان ح، منتخب ع، خواجوی س، صمدی ع، زارع ح. (1392)."رویکرد اقتصاد فیزیک در بورس". فصلنامه تحقیقات و سیاست های اقتصادی، 21 (65) :183-200.

- Mas-Colell, A., Whinston, M. D., & Green, J. R. (1995). نظریه اقتصاد خردنیویورک: انتشارات دانشگاه آکسفورد

- Menezes, C. F., & Hanson, D. L. (1970)."در مورد تئوری ریسک گریزی". بررسی اقتصادی بین المللی، 481-487

- موسوی حقیقی، م. ح.، خلیفه، م.، صفایی، ب. و صابری، ح (1395)."شبیه سازی قیمت سهام بر حسب عوامل داخلی و خارجی موثر بر رویکرد دینامیکی سیستم". مدیریت دارایی و تامین مالی، 4 (4)، 79-98.

- مشیری، س، بهداد سلامی، ع، (1386).«شبیه‌سازی بورس اوراق بهادار بر اساس ویژگی‌های ساختاری آن» مجله اقتصادی، 167-203.

- Ponta, L., Pastore, S., & Cincotti, S. (2018)."عوامل ایستا و پویا در بازار سهام مصنوعی چند دارایی مبتنی بر اطلاعات". فیزیک الف: مکانیک آماری و کاربردهای آن، 492، 814-823.

- Rickles, D. (2007)."اقتصاد فیزیک برای فیلسوفان"، مطالعاتی در تاریخ و فلسفه فیزیک مدرن، 38 (4)، 948-978.

- Schinckus، C. (2010).«آیا اقتصاد فیزیک یک رشته جدید است؟بحث نئوپوزیتیویستی». فیزیک الف: مکانیک آماری و کاربردهای آن، 389(18)، 3814-3821.‏

- وارگاس، ام. آر.، دی لیما، بی. اس.، و اوسوکوف، آ. جی. (2017)."یادگیری عمیق برای پیش بینی بازار سهام از مقالات اخبار مالی". در هوش محاسباتی و محیط های مجازی برای سیستم ها و برنامه های اندازه گیری، کنفرانس بین المللی IEEE، 60-65.

- فون نیومن، جی، و مورگنسترن، او (1945). نظریه بازی ها و رفتار اقتصادیگاو نرعامرریاضی. Soc, 51(7), 498-504

- Zare, H., Sakha, Z. R., & Zare, M. (2016)."بررسی توزیع ریخته گری در بازار سهام ایران: یک رویکرد اقتصاد فیزیک". مجله بین المللی هایپریون اقتصاد فیزیک و اقتصاد جدید، 9(2).