Olymp Trade روندهای عادی بازار را بررسی می کند
آشفتگی اقتصادی ناشی از بحران کووید-19 بسیاری از تاجران و سرمایه گذاران را سرگردان کرده است. در حالی که اثرات آن همچنان در بازارها ویران می کند، Olymp Trade تجزیه و تحلیل واضح و استراتژی بازار را برای کمک به درک همه آن ارائه می دهد.
5 تای اول
وقتی این ویروس آمد، قرنطینه ها، ممنوعیت های سفر و محدودیت ها در پاسخ به آن، اقتصاد جهانی را نابود کرد. برای کاهش خسارت، مقامات ایالتی اقدامات ضد ویروسی و بازیابی اقتصادی را آغاز کردند. اکنون، اقتصاد جهانی به آرامی در تلاش است تا بهبود یابد، اما آسیب در بازارهایی که اثرات فعالیت های اقتصادی حمایتی همچنان چشم انداز را تغییر می دهد، منعکس می شود.
برای بسیاری از معامله‌گران، جهت‌گیری در چنین محیط متغیری می‌تواند دشوار باشد. این مقاله برای کمک به آنها ایجاد شده است. روندهای اصلی اقتصادی را مشاهده و ساختار می دهد. همچنین، برخی از توصیه‌های استراتژی تجاری خاص را ارائه می‌کند و به معامله‌گران کمک می‌کند تا محیط اقتصادی در حال تغییر جهانی را بهتر درک کنند. در نتیجه، معاملات آنها ممکن است بهتر برنامه ریزی شود و با روندهای فعلی بازار هماهنگ باشد و نسبت کلی "بقا" آنها احتمالاً افزایش یابد.
واکنش به همه‌گیری همه‌گیری و قرنطینه‌های ناشی از آن به شدت بر اقتصاد جهانی تأثیر گذاشت. فعالیت در بخش تولید، عنصر اصلی رشد اقتصادی، در اوج واکنش به همه‌گیری به شدت کاهش یافت. بر اساس گزارش IHS Markit، در ماه می 2020، PMI ایالات متحده به پایین ترین سطح 36. 1 سقوط کرد. در اتحادیه اروپا نیز همین شاخص 33. 4 بود. در مقابل این پس زمینه، بازارهای سهام شروع به کاهش کردند. داو جونز بیش از 35 درصد سقوط کرد و یورو استوکس 50 بیش از 40 درصد سقوط کرد. برای رفع این وضعیت، کشورهای توسعه یافته کمپین های حمایتی گسترده ای را برای راه اندازی مجدد اقتصاد خود به راه انداختند. در درجه اول، بانک های مرکزی آنها به میزان قابل توجهی نرخ بهره را کاهش دادند. همچنین، آنها برنامه‌های محرک اضطراری را راه‌اندازی کردند که عملاً پول بیشتری چاپ کردند.
در نتیجه، عرضه پول در اتحادیه اروپا و ایالات متحده به بالاترین حد خود رسید. در ایالات متحده، عرضه پول M1 تقریباً سه برابر شد. اقتصاد آمریکا در تمام تاریخ خود هرگز چنین نرخ رشدی را ندیده است. کمپین های حمایتی کارساز بود. همراه با سیاست پولی سست، محرک باعث کاهش ارزش دلار شد. بانکهای مرکزی بازار سهام و اقتصادشان را جهش کردند.
تورم به عنوان یک اثر جانبی بانکهای مرکزی در سراسر جهان برای حمایت از اقتصادها نزدیک به 9TRN در سال 2020 چاپ کردند. آنها موفق به احیای اقتصادها شدند ، اما اقدامات آنها منجر به رشد تورم شده است. در ایالات متحده ، اکنون 200 نقطه پایه بالاتر از مقدار هدف است. سایر کشورهای توسعه یافته از یک عارضه جانبی مشابه رنج می برند. در این میان ، تقاضا برای تجارت بین المللی و مصرف داخلی در پایین ترین سطح تاریخی است. فروش خرده فروشی ایالات متحده هنوز یک درصد رشد نکرده است. آگوست شاهد رشد ضعیف 0. 7 درصد و سه ماهه دوم 202 1-1. 8 درصد بود. چین مشکل مشابهی دارد. علاوه بر این ، جهان ممکن است از تضعیف تقاضا برای محصولات چینی در رکود اقتصادی دیگری قرار بگیرد. این مشکل اروپا را در سال 2019 قبل از بیماری همه گیر گرفت. اگر دوباره اتفاق بیفتد ، اروپا و ژاپن رنج می برند زیرا اقتصاد آنها دارای صادرات محور است و با چین اوراق بهادار تجاری تنگیتی دارند. همچنین ، برخلاف سایر کشورهای G7 ، بانک های مرکزی آنها بعید است که محرک اقتصادی را متوقف کنند زیرا رشد تولید ناخالص داخلی آنها اخیراً از صفر فراتر رفته است. بنابراین ، در حالی که اقدامات بانک های مرکزی به اقتصاد کمک می کند ، آنها اکنون در تلاشند تا راه حلی برای عوارض جانبی این اقدامات پیدا کنند و تورم فقط یکی از آنهاست.
قیمت انرژی بحران بخش انرژی در حال افزایش است و این مسئله به موازات مشکل تورم حرکت می کند. در اروپا ، ذخایر گاز به دلیل گرمای غیرمعمول تابستان و دمای پایین زمستان سال 2020 به میزان قابل توجهی کاهش یافته است. از طرف دیگر ، فشار بانک مرکزی اروپا به سمت انرژی سبز کمک نمی کند تا اتحادیه اروپا تقاضای کل انرژی خود را کاهش دهد. در نتیجه ، کمبود انرژی فعلی اتحادیه اروپا از دهه گذشته دیده نشده است. بنابراین ، بازگرداندن به انرژی سنتی مانند زغال سنگ ، تحت فشار است که روسیه به عنوان اولین تأمین کننده خود در نظر گرفته شده است.
روسیه اکنون بیشتر زغال سنگ خود را تحت توافق نامه های قراردادی به آسیا هدایت می کند. این به سادگی لوازم یدکی کافی برای تأمین اروپا ندارد. علاوه بر این ، حتی اگر روسیه بتواند این کار را انجام دهد ، محدودیت های جسمی سیستم راه آهن اجازه نمی دهد تا به طور مؤثر منابع را توزیع کند. در نتیجه ، اروپا بین حرکت سبز و اثرات سال 2020 گیر کرده است و تقاضای انرژی آن برآورده نمی شود. در چین ، سویه های جدید ویروس مقاوم در برابر عملکرد طبیعی سیستم های انرژی کشور را مختل کرده است. دولت محدودیت هایی را برای مصرف انرژی اعمال کرده است و مشاغل فاقد دسترسی به انرژی در داخل کشور برای تأمین نیازهای تولید هستند. این امر باعث می شود تا مقامات ایالتی چین به دنبال انرژی بیشتری در بازار جهانی باشند.
این حقایق حاکی از آن است که تقاضای جهانی انرژی در حال افزایش است. با این حال ، در بخش نفت ، اوپک+ قصد ندارد بلافاصله آن را ملاقات کند. در مقابل ، کشورهای عضو آن اخیراً موافقت کرده اند که در آینده نزدیک تولید نفت را افزایش دهند. کارتل می خواهد از قیمت انرژی پشتیبانی کند تا بیشترین سود را از آنها استخراج کند. اخیراً ، قیمت گاز طبیعی از 1500 دلار در هر 1000 متر مکعب فراتر رفته است. برنت نفت خام از 80 دلار در برابر محدوده 60-70 دلار در تابستان عبور کرده است و احتمالاً ادامه خواهد یافت. اکتبر 2018 آخرین باری بود که برنت به همان اندازه بالا بود. حتی پس از اعتصاب هواپیماهای بدون سرنشین به پالایشگاه های آرامکو عربستان سعودی در سال 2019 ، قیمت نفت آنقدر جهش نکرد. در آینده نزدیک ، ناظران انتظار دارند که قیمت نفت از 100 دلار تجاوز کند.
تا حدودی به دلیل تقاضای شدید انرژی و پیشرفت در بهبود اقتصادی ، شرکت های معدن و اکتشاف اکنون نسبتاً خوب عمل می کنند. شاخص نفت و گاز داو جونز به 470 امتیاز رسید و نفت و گاز Eurostoxx در حال آزمایش 290 امتیاز است. بر اساس این پویایی ها ، ما معتقدیم که بیشتر سهام انرژی ممکن است تا پایان سال رشد کند. در این میان ، در حالی که کشورهای توسعه یافته در تلاشند تا به سمت انرژی سبز حرکت کنند ، بخش بالای انرژی کربن سرمایه گذاری جهانی کمتری را به خود جلب می کند و درخواست تجدیدنظر در بازرگانان خرده فروشی را از دست می دهد. به همین دلیل بسیاری از شرکت های کارگزاری در حال حاضر به معامله گران در مورد هزینه فرصت های از دست رفته ضمن گسترش سواد مالی خود ، آموزش می دهند.
وقتی محرک به پایان می رسد، چگونه معامله کنیم. پویایی های مثبت ممکن است برای سایر بخش های بازار چندان محتمل نباشد. فدرال رزرو ایالات متحده، بانک مرکزی اروپا، بانک انگلستان و سایر مقامات مالی ایالتی در شرف حرکت از سیاست های پولی حمایتی به سیاست های محدود کننده هستند. اخیرا، جروم پاول، رئیس فدرال رزرو ایالات متحده، اشاره کرد که تسهیل کمی (QE) به زودی حذف خواهد شد زیرا اقتصاد ایالات متحده در حال بهبود است. زمانی که کاهش QE اعلام شود، دلار آمریکا احتمالاً افزایش خواهد یافت. در واقع، در حال حاضر با انتظارات پایان محرک رشد می کند. در این میان، سهام با دلار آمریکا همبستگی معکوس دارند.
از نظر تاریخی، هر بار که فدرال رزرو برنامه QE را کاهش می دهد، قیمت سهام عمدتا کاهش می یابد. در آگوست 2021، فدرال رزرو نشان داد که تغییر به سمت «عادی سازی» سیاست پولی در راه است. در پاسخ به آن، بازار سهام شروع به معکوس کرد. پایان قریب الوقوع حمایت فدرال رزرو آمریکا دلیل اصلی تقویت دلار آمریکا و کاهش سهام بلو چیپ است. با این حال، زمانی که فدرال رزرو آمریکا از حمایت از اقتصاد دست بردارد، سهام ممکن است ضربه کامل را دریافت کند. حجم دارایی در ترازنامه فدرال رزرو حدود 8. 36 تریلیون دلار است. آنها در حال حاضر ماهانه 120 میلیارد دلار اوراق خزانه و اوراق بهادار با پشتوانه وام مسکن خریداری می کنند. این فرآیند باعث افزایش بهره و قیمت در گروه های مختلف دارایی می شود. اما وقتی متوقف می شود، ممکن است یک خلاء بزرگ ایجاد شود. برای جلوگیری از تأثیر آن بر قیمت دارایی ها، معامله گران باید ابزارهای تجاری خود را به خوبی انتخاب کنند.
برای بهره مندی از محیط متغیر بازار، معامله گران و سرمایه گذاران باید از روندها و فرصت هایی که ارائه می دهد آگاه باشند
یک راه ممکن برای انجام این کار این است که صبر کنید تا اصلاح بازار به پایان برسد. در حین انتظار، پول نقد ممکن است مکانی امن برای نگهداری وجوه باشد، اما در نهایت، معامله گران ممکن است بتوانند با خرید ابزارهای مالی با قیمت های پایین تر، پرتفوی های جدیدی تشکیل دهند. راه دیگر خرید سهام به اصطلاح "دفاع" است. این به کسانی که بتا کم یا منفی دارند اشاره دارد. ممکن است برج آمریکایی از بخش مالی یا بریستول مایرز از بخش فناوری پزشکی باشد. Colgate-Palmolive، Procter & Gamble، یا PepsiCo از بخش کالاهای مصرفی غیر بادوام نیز ممکن است این کار را انجام دهند.
این سهام دارای بتا نسبتاً کم است. تجزیه و تحلیل مقایسه ای نشان می دهد که سرمایه آنها در برابر میانگین صنعت کم ارزش است. در عین حال ، این شرکت ها دارای سودآوری متوسط بالا و امیدوار کننده درآمد و پویایی رشد سود خالص هستند. از طرف دیگر ، معامله گران می توانند با حرکت به سمت سیاست های پولی محدود کننده ، موقعیت های کوتاهی را در مورد سهام که در منطقه ریسک قرار دارند باز کنند.
یک راه حل تاکتیکی از تجارت المپ برای بهره مندی از محیط در حال تغییر بازار ، معامله گران و سرمایه گذاران باید از روند آن و فرصت های ارائه شده آگاه باشند. تمرکز روی دارایی مناسب در زمان مناسب مهم است. این به نوبه خود ، ممکن است با یک کارگزار که یک پایگاه آموزشی محکم را ارائه می دهد آسانتر باشد و معامله گران را به خوبی از آنچه در بازار اتفاق می افتد آگاه می کند. این تعهد تجارت المپ است.
تجارت المپ یک بستر تجاری است که از طریق مرکز کمک خود ، یک پایگاه دانش عملی را ارائه می دهد ، که درست از داخل برنامه در دسترس است. این شامل انواع مختلفی از مطالب آموزشی از راهنماهای ویدیویی گرفته تا توضیحات متنی در مورد نحوه کار تجارت فارکس است.
معامله گران ممکن است دانش خود را در انواع مختلف دارایی ، از برنت تا رمزنگاری به کار گیرند. علاوه بر این ، آنها می توانند این کار را در حالت های مختلف معاملاتی مانند معاملات Forex یا قیمت سهام انجام دهند. مجهز به ابزارهای مختلف معاملاتی از هشدارهای قیمت گرفته تا اخبار بازار ، آنها یک محیط تجاری دریافت می کنند که به همان اندازه که راحت است انعطاف پذیر است. هر دو ویژگی به معامله گران کمک می کنند تا به طور مؤثر خود را در دنیای فارکس به سرعت در حال تغییر و رسیدن به اهداف مالی خود قرار دهند.
